美股手續費終極指南：複委託vs海外券商邊間最抵？10大平台收費全攻略

踏入美股市場,除了選股策略,最直接影響投資回報的便是美股手續費。面對五花八門的券商平台,究竟是選擇本地銀行或證券行的「複委託」服務,還是直接開立「海外券商」戶口更划算？兩者的收費模式、隱藏成本大有不同,錯誤的選擇可能讓你的利潤在不知不覺中被蠶食。

本文將為你全面拆解投資美股的各項費用,從交易佣金、平台費到電匯成本,並透過詳細的圖表比較,助你一文看清各大平台的收費差異,無論你是小資族、短線交易者還是長期投資者,都能找到最適合自己的低成本投資方案。

投資美股前必讀：交易成本由哪些費用組成？

在計算最終的美股投資回報時,絕不能忽略交易過程中產生的各項費用。這些成本會因你選擇的投資渠道（複委託或海外券商）而有所不同。以下是構成美股交易總成本的主要項目：

1. 💳 開戶費用

好消息是,目前絕大多數本地複委託券商及海外券商都提供免費開戶,投資者無需擔心此項成本。

2. 💸 交易佣金 (Commission)

這是最核心的費用,即每次買入或賣出股票時,券商收取的服務費。兩大渠道的收費邏輯截然不同：

• 本地複委託券商：通常按交易金額的某個百分比收費（約0.1% – 0.5%）,並設有「最低消費」（低消）,例如每次交易最低收費15-39美元。這意味著即使你只交易少量股票,也可能需要支付最低的佣金金額,對小額交易者較不划算。
• 海外券商：市場競爭激烈,許多平台如 Firstrade、嘉信證券已實現股票和ETF交易零佣金。部分平台如IB盈透證券則收取極低費用（例如每股0.0035美元,低消0.35美元）。

3. 🏦 電匯費 (Wire Transfer Fee)

這是使用海外券商時獨有的成本,涉及資金的「入金」（存入資金）與「出金」（提取資金）。

• 入金（匯出）：將資金從香港的銀行帳戶電匯至海外券商,銀行會收取國際電匯費,包括匯款行手續費、郵電費等,單次費用約為700至2,100台幣不等（視乎銀行及電匯方式）。
• 出金（匯回）：將資金從海外券商匯回香港,海外券商、中轉行及本地收款銀行都可能收費,總費用約為800至2,950台幣不等。

4. 📄 雜項費用 (可忽略不計)

這些費用金額極低,對一般投資者影響甚微,主要在賣出股票時收取：

• 交易所費 (SEC Fee)：由美國證券交易委員會收取,費率極低。
• 交易活動費 (TAF)：由美國金融業監管局（FINRA）收取,按股數計算,費用同樣非常微小。

5. 💰 現金股利預扣稅 (Dividend Withholding Tax)

無論使用哪種渠道,只要你持有的美股或ETF發放現金股利,作為非美國居民,都需要被預扣30%的股息稅。這筆稅款由美國政府收取,無法避免。部分券商可能擁有QI（合格中介人）資格,能在收到某些債券利息時免稅,但對於絕大多數買賣股票和ETF的投資者而言,影響不大。此外,香港居民的海外所得稅務處理相對簡單,但仍建議諮詢專業稅務顧問了解詳情。

買賣美股兩大途徑：複委託 vs 海外券商手續費大比拼

了解了收費結構後,接下來的關鍵問題是：我應該選擇複委託還是海外券商？這取決於你的個人投資習慣。讓我們用一個清晰的表格來比較兩者的差異。

我應該點揀？一張圖表看懂兩者差異

為了讓你更直觀地做出決策,我們根據不同的投資者類型,總結了最適合的平台選擇：

2025年熱門美股券商平台手續費比較總覽

以下我們整理了部分台灣市場主流的複委託券商以及國際知名的海外券商收費標準,供香港投資者參考比較。雖然複委託部分以台灣券商為主,但其收費結構與香港本地銀行及券商相似,極具參考價值。

本地券商 (複委託) 手續費參考

*注意：以下為台灣券商數據,香港券商收費或有不同,但模式類似,普遍設有最低消費。

熱門海外券商收費比較

慳錢必學：降低美股交易手續費的3個實用技巧

想在投資路上跑得更快更遠,學會「慳錢」至關重要。以下三個技巧能有效幫助你降低美股交易成本：

1. 🎯 技巧一：善用零佣金或低收費券商
   對於絕大多數投資者,特別是資金量不大或交易較頻繁的人士,直接選擇如Firstrade、嘉信證券等零佣金的海外券商是降低成本最直接有效的方法。雖然有電匯費,但只要減少出入金次數,長期下來的總成本遠低於複委託。
2. 🧘‍♂️ 技巧二：減少交易頻率,避免小額買賣
   如果你選擇使用設有「最低消費」的複委託服務,最忌諱的就是頻繁進行小額交易。例如,若低消為20美元,手續費率0.25%,你需要單次交易至少8,000美元才能「打平」低消。因此,應盡量集中資金,一次性進行較大額的買賣,攤薄最低收費的影響。
3. 🎉 技巧三：留意券商的最新手續費優惠活動
   金融市場競爭激烈,各大券商時常會推出手續費減免活動來吸引新客戶。例如,豁免最低消費、提供交易回贈等。在開戶或進行大額交易前,不妨多花時間瀏覽各大券商官網的最新優惠,抓住短期促銷機會,也能省下一筆可觀的費用。

1. 結論

總結而言,選擇投資美股的渠道並無絕對的「最好」,只有「最適合」。海外券商憑藉其極具競爭力的零佣金或超低手續費,無疑是成本效益最高的選擇,尤其適合追求低成本、交易頻繁或資金規模不大的投資者。雖然需要處理電匯,但其節省的交易成本足以覆蓋這部分費用。

而本地複委託則勝在便捷性與安心感,適合對資金存放海外有顧慮、需要頻繁調動資金,或希望實現自動化定期定額的投資者。在做決定前,請務必審視自身的投資目標、資金狀況和交易習慣,選擇一個能讓你安心、放心且成本最低的平台,才是精明投資的第一步。

2. FAQ 1：買美股係咪一定有最低手續費 (低消)？

不是。「最低手續費」或「低消」主要是本地複委託服務的收費特點。如果你選擇直接開立海外券商戶口,例如 Firstrade、嘉信證券等,買賣股票和ETF是零佣金,完全沒有最低消費的限制。IB盈透證券雖然有收費,但其最低收費也極低（如0.35美元）,對交易幾乎不構成門檻。

3. FAQ 2：除了交易手續費,投資美股還有哪些稅項需要考慮？

最主要的稅項是30%的股息預扣稅。只要你持有的美股或ETF派發股息,作為海外投資者,所得股息會被預扣30%的稅金。這是美國國稅局（IRS）的規定,所有券商平台都必須遵守。此外,賣出股票獲利的資本利得（Capital Gain）部分,對非美國居民是免稅的。

4. FAQ 3：使用海外券商,「零手續費」是真的嗎？有冇隱藏收費？

「零手續費」或「零佣金」通常是指券商在買賣股票和ETF的過程中,不收取任何佣金,這是真實的。然而,投資的總成本並非完全為零。主要的「隱藏收費」來自於資金進出的電匯費用,這筆費用是由銀行和中轉機構收取的,而非券商。此外,賣出時仍需支付極小額的交易所規費（SEC Fee及TAF）,但金額微乎其微,對一般投資者影響不大。

5. FAQ 4：如果我只是想每月小額投資,應該用哪個平台？

對於每月小額投資,有兩個理想選擇。第一是使用海外券商,因為沒有最低消費,你可以隨意設定每次的投資金額,哪怕只是幾十美元。第二是選擇提供美股定期定額計劃的本地複委託券商,許多券商針對這類計劃都提供了手續費優惠,例如豁免最低消費或設定極低的收費上限（如1美元）,非常適合小資族進行規律投資。

*本文內容僅代表作者個人觀點,僅供參考,不構成任何專業建議。